Esta é uma análise do Relatório Gerencial do FIAGRO OIAG11 (OURINVEST INNOVATION – FIAGRO RESPONSABILIDADE LIMITADA), com base no documento oficial protocolado na B3/CVM. Para ver todos os indicadores completos e o histórico de rendimentos, confira a página do OIAG11.
Destaques do mês — OIAG11
- O fundo não adquiriu novos ativos em agosto.
- A alocação em ativos-alvo foi de 74,9% do patrimônio líquido, ligeiramente superior ao mês anterior.
- O fundo possui R$ 22,2 milhões em caixa para ser utilizado na aquisição de novos ativos-alvo em análise.
- O resultado registrado foi de R$ 0,114 por cota, com distribuição de R$ 0,110 por cota aos investidores.
- O volume negociado no mercado secundário atingiu R$ 2.159.092 durante o mês.
Composição da carteira — OIAG11
Atualmente, 74,9% do patrimônio líquido do fundo é alocado em ativos-alvo, constituídos por 24,8% em Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRAs), 3,8% em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) e 46,4% em cotas de outros fundos do setor agro. Os 25,1% restantes estão em caixa, que será destinado à aquisição de novos ativos-alvo.
Perspectivas do gestor — OIAG11
O gestor destaca que deve continuar acompanhando de forma ativa os processos relacionados ao CRA Copagri. Não foram apresentadas previsões detalhadas sobre novas aquisições ou mudanças significativas na estratégia imediata do fundo.
O que isso significa para o investidor — OIAG11
O resultado mensal de R$ 0,114 por cota e a distribuição de R$ 0,110 por cota indicam uma rentabilidade que mantém uma base sólida para o fundo, além de refletir a capacidade de gerar reservas, visto que existe uma reserva acumulada de R$ 0,159 por cota. A relação preço sobre valor patrimonial (P/V) na cota é de 0,81, uma vez que a cota de mercado é R$ 7,96 e a cota patrimonial é R$ 9,77, indicando uma negociação a desconto em relação ao valor patrimonial.
A liquidez do fundo, com um volume médio diário de R$ 102.814 e a redução de 1,5% no número de cotistas para 12.976, pode ser um ponto de atenção para investidores que buscam maior fluidez em suas operações. A concentração da receita do fundo nos últimos 12 meses, com 55,6% proveniente de rendimentos de Fiagros, sugere uma dependência significativa deste segmento, o que pode apresentar riscos associados a esse tipo de investimento.
Glossário
- Dividend Yield: Indicador que reflete o retorno em dividendos em relação ao preço da cota, expresso em porcentagem.
- P/VP: Relação entre o preço da cota e o valor patrimonial por cota, usado para avaliar se um ativo está sendo negociado a um prêmio ou desconto sobre seu valor real.
- CRAs: Certificados de Recebíveis do Agronegócio, títulos de crédito emitidos para financiar atividades do setor agropecuário.
- CRIs: Certificados de Recebíveis Imobiliários, títulos que representam recebíveis de operações de crédito imobiliário.
Fonte
Baseado na leitura do documento oficial, divulgado pela QI CORRETORA DE TITULOS E VALORES MOBILIARIOS S.A, protocolado publicamente na B3/CVM. Veja o documento completo em PDF.
Este texto tem caráter exclusivamente informativo e educativo — não constitui recomendação de compra, venda ou manutenção de nenhum ativo. Rentabilidade passada não é garantia de rentabilidade futura.
